Alteogen absorberá a su filial Alteogen Biologics en una fusión a pequeña escala
En breve
Alteogen informó que su consejo de administración decidió el 6 de octubre absorber a su filial Alteogen Biologics, en la que posee el 62,9%, mediante una fusión a pequeña escala con una proporción de 1 a 0,1679581, emitiendo 600.477 nuevas acciones de Alteogen. Alteogen Biologics posee el ensayo global de fase 3 completado y la aprobación europea de ALT-L9, un biosimilar de Aylia, y desarrolla el candidato para degeneración macular ALTS-OP01. Las dos compañías firmarán el contrato de fusión el 7 de octubre, con la fecha de fusión fijada para el 29 de diciembre.
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Alteogen informó que su consejo de administración decidió el 6 de octubre absorber a su filial Alteogen Biologics en una fusión a pequeña escala, según divulgaciones reportadas por Yonhap, Chosun Ilbo y otros medios. Alteogen posee el 62,9% de Alteogen Biologics. Según los términos divulgados, la proporción de fusión es de 1 a 0,1679581, y se emitirán 600.477 nuevas acciones de Alteogen a los accionistas de Alteogen Biologics, sin asignar nuevas acciones por el 62,9% que Alteogen ya posee. La compañía dijo que la proporción se calculó a partir del precio base de Alteogen y una valoración externa del valor intrínseco de Alteogen Biologics. [ 1 , 2 , 3 , 4 , 5 , 6 , 7 , 8 ]
Alteogen Biologics aporta el ensayo global de fase 3 completado y la aprobación europea de ALT-L9, un biosimilar de Aylia cuyos nombres de producto Yonhap dio como inyección Irluxbi y Aizenpi. Se encarga de las ventas y el marketing de productos farmacéuticos, incluida la inyección Teragase, una hialuronidasa recombinante de origen humano, y desarrolla ALTS-OP01, un candidato para la degeneración macular. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
La compañía dijo que la fusión integra carteras de productos y capacidades de negocio que estaban dispersas en la filial y refuerza un sistema que abarca desde la investigación y el desarrollo hasta la comercialización, y que espera que los resultados de la cartera de la filial se reflejen más directamente en el valor corporativo. Chosun Ilbo informó que la operación pretende alejar a la compañía de una estructura de negocio centrada en su plataforma de cambio de formulación de inyección subcutánea “ALT-B4” hacia el desarrollo y la venta directa de sus propios fármacos. Maeil Business, citando a la compañía, dijo que el foco está en asegurar capacidad de comercialización y utilizar la organización de ventas existente de la filial para reducir el tiempo y la carga de crear una desde cero. Se citó a un directivo de Alteogen diciendo que la fusión es un punto de inflexión para expandirse hacia el desarrollo y la comercialización de sus propios productos. [ 2 , 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
Sobre el proceso, Alteogen dijo que creó un comité especial de consejeros independientes y utilizó asesores legales y financieros externos y un suscriptor de valores. El comité revisó el propósito y la necesidad de la fusión, el método de valoración y el impacto en la compañía y todos los accionistas, y recomendó la operación; el consejo la aprobó teniendo en cuenta esa recomendación. Las dos compañías firmarán el contrato de fusión el 7 de octubre, y la fecha de fusión está fijada para el 29 de diciembre. Alteogen publicará en línea los materiales de la fusión y una sección de preguntas frecuentes y abrirá un canal para comentarios de los accionistas a partir del 7 de octubre, y celebrará una junta de accionistas en Daejeon el 15 de octubre para explicar el propósito de la fusión, los efectos esperados y el plan de negocio; Alteogen Biologics celebrará una junta de accionistas para sus propios accionistas el 14 de octubre. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
El mismo día, Alteogen dijo que recaudará 200.000 millones de wones del National Growth Fund y SkyLake, y que el dinero se destinará a construir una nueva planta de producción y a introducir nuevos productos y tecnología. Maeil Business informó que parte de los fondos se destinaría a una planta de producción biofarmacéutica en Daejeon, y el resto a nuevos productos y tecnología, y que la compañía planea combinar esa inversión en producción con las capacidades clínicas, regulatorias y de ventas de la filial. [ 1 , 7 ]
Por qué importa
Alteogen afirma que la fusión consolida carteras de productos, experiencia clínica y regulatoria y capacidad de ventas bajo la matriz cotizada, llevándola más allá de la licencia de su tecnología de plataforma hacia el desarrollo y la venta de sus propios productos, y que los resultados de la cartera de la filial se reflejarán más directamente en el valor corporativo. Los accionistas recibirán sesiones informativas el 14 y 15 de octubre antes de una fecha de fusión fijada para el 29 de diciembre, y la compañía vincula la operación a una recaudación de fondos de 200.000 millones de wones que, según dice, financiará la producción y nuevos productos.
Datos clave
- El consejo de administración de Alteogen decidió el 6 de octubre absorber a su filial Alteogen Biologics mediante una fusión a pequeña escala, según reveló la compañía. [ 1 , 2 , 3 , 4 , 5 , 6 , 7 , 8 ]
- Alteogen posee una participación del 62,9% en Alteogen Biologics. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- La proporción de fusión es de 1 a 0,1679581; se emitirán 600.477 nuevas acciones de Alteogen a los accionistas de Alteogen Biologics, y no se asignan nuevas acciones por el 62,9% que posee Alteogen. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Las dos compañías firmarán el contrato de fusión el 7 de octubre, y la fecha de fusión está prevista para el 29 de diciembre. [ 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Alteogen Biologics posee el ensayo global de fase 3 completado y la aprobación europea del biosimilar de Aylia ALT-L9, se encarga de las ventas y el marketing de fármacos, incluida la inyección Teragase, y desarrolla el candidato para degeneración macular ALTS-OP01. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Un comité especial de consejeros independientes revisó la fusión con asesores legales y financieros externos y la recomendó; el consejo la aprobó. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Alteogen publicará en línea los materiales de la fusión y una sección de preguntas frecuentes y abrirá un canal de comentarios de los accionistas a partir del 7 de octubre, celebrará una junta de accionistas en Daejeon el 15 de octubre, y Alteogen Biologics celebrará la suya el 14 de octubre. [ 3 , 7 ]
- Alteogen también dijo que recaudará 200.000 millones de wones del National Growth Fund y SkyLake, para una nueva planta de producción y nuevos productos y tecnología. [ 1 , 7 ]
Confirmado por varias fuentes
- El consejo de administración de Alteogen decidió el 6 de octubre absorber a Alteogen Biologics mediante una fusión a pequeña escala, según reveló la compañía. [ 1 , 2 , 3 , 4 , 5 , 6 , 7 , 8 ]
- Alteogen Biologics es una filial participada en un 62,9% por Alteogen. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- La proporción de fusión es de 1 a 0,1679581; se emitirán 600.477 nuevas acciones de Alteogen a los accionistas de Alteogen Biologics, y no se asignan nuevas acciones por el 62,9% que posee Alteogen. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- El contrato de fusión se firmará el 7 de octubre, y la fecha de fusión está fijada para el 29 de diciembre. [ 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Alteogen Biologics posee el ensayo global de fase 3 completado y la aprobación europea de ALT-L9, un biosimilar de Aylia, y desarrolla el candidato para degeneración macular ALTS-OP01. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- La fusión fue revisada por un comité especial de consejeros independientes con asesores legales y financieros externos, que la recomendó, y el consejo la aprobó. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Alteogen dijo que la fusión tiene como objetivo integrar carteras de productos y capacidades de negocio dispersas en la filial y reforzar un sistema que abarca desde la investigación y el desarrollo hasta la comercialización. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Alteogen celebrará una junta de accionistas en Daejeon el 15 de octubre y Alteogen Biologics celebrará la suya el 14 de octubre. [ 3 , 7 ]
- Alteogen dijo que recaudará 200.000 millones de wones del National Growth Fund y SkyLake, que se destinarán a una nueva planta de producción y a nuevos productos y tecnología. [ 1 , 7 ]
Aún sin aclarar
- Los términos financieros de la recaudación de 200.000 millones de wones del National Growth Fund y SkyLake. Los documentos dan el importe, los inversores y los usos previstos, pero no una valoración, participación o estructura, y el asunto se reporta principalmente a través de declaraciones de la compañía.
- Si se requieren más aprobaciones regulatorias o de los accionistas para la fusión. Los documentos describen la decisión del consejo y las juntas de accionistas previstas, pero no indican los requisitos de aprobación.
- La valoración de Alteogen Biologics más allá de la proporción de fusión. Los documentos dicen que la proporción se calculó a partir del precio base de Alteogen y una valoración externa del valor intrínseco de Alteogen Biologics, pero no dan cifras de valoración.
- Cómo se describe la plataforma de Alteogen. Chosun Ilbo se refiere a la plataforma de cambio de formulación de inyección subcutánea “ALT-B4”, mientras que Asia Economy y Maeil Business se refieren a la plataforma “hybrozyme”; los documentos no indican si se trata de la misma tecnología.
Qué dicen los medios locales
Cronología, hora local
- Korea Economic Daily publica un informe cuyos puntos incluyen la recaudación de 200.000 millones de wones de Alteogen del National Growth Fund y SkyLake. [ 1 ]
- Yonhap y Chosun Ilbo publican informes sobre la decisión de fusión. [ 2 , 3 ]
- Newsis informa de la fusión, incluido el plan de firmar el contrato el 7 de octubre. [ 4 ]
- Seoul Economic Daily informa de la fusión y de los comentarios de un directivo de la compañía. [ 5 ]
- Asia Economy informa de la fusión y de la fecha de fusión del 29 de diciembre. [ 6 ]
- Maeil Business informa de la fusión junto con la recaudación de 200.000 millones de wones y el plan de planta de producción en Daejeon. [ 7 ]
- Korea Economic Daily publica un segundo informe sobre la fusión. [ 8 ]
- Alteogen y Alteogen Biologics tienen previsto firmar el contrato de fusión; Alteogen comienza a publicar en línea los materiales de la fusión y una sección de preguntas frecuentes y abre un canal de comentarios de los accionistas. [ 3 , 4 , 5 , 6 , 7 ]
- Alteogen Biologics tiene previsto celebrar una junta de accionistas. [ 3 , 7 ]
- Alteogen tiene previsto celebrar una junta de accionistas en Daejeon para explicar el propósito de la fusión, los efectos esperados y el plan de negocio. [ 3 , 7 ]
- Fecha de fusión prevista. [ 4 , 5 , 6 , 7 ]